北向资金 + 融资融券全景监控 — 2026-09-04

生成时间: 2026-09-07T15:27:17.600486 | 综合评分: 36/100 (D — 中性偏空)

一、北向资金概览

指标	信号	方向	强度	来源	解读
重仓股变动	未触发	⚪	+0.00	—	无北向资金数据
单日异常	未触发	⚪	+0.00	—	无北向资金数据
市场流向	触发	🔴	-0.80	📈CSI300	沪股通+深股通相关指数双双下跌（-0.30%/-0.79%），市场偏空
累计趋势	未触发	⚪	+0.00	—	无北向资金数据
板块偏好	未触发	⚪	+0.00	—	无北向资金数据
流向趋势	未触发	🔴	-0.33	📋流累积	北向净流出1日，未达阈值3日（共识=strong）
净流向趋势	未触发	⚪	+0.00	—	无北向资金数据

北向综合评分: -0.163 | 触发信号: 1/7 | 看多: 0 | 看空: 2

北向净买入（沪股通实时 + 自缓存）

最新日（2026-09-07）沪股通净买入: -9.28 亿元 🔴（净卖出，实时值）
深股通净买入: 未披露 / 实时流向不可靠（散点·量级异常，不展示）

自缓存历史（逐日累积，越跑越全 · 近 1 日）:

日期	沪股通净买(亿)	深股通净买(亿)
2026-09-07	-9.28	—

口径：沪股通 = 同花顺 hsgt 实时累计净买（当日末点，亿元）；深股通实时流向自 2026-07 起不可靠（散点/量级异常），不披露；沪深合计净买入自 2024-08 起交易所停披露（东财断供），无可靠免费源回填——本数据为真实值（非估算），自缓存自运行日起逐日累积沪股通真实历史。

二、融资融券概览

指标	信号	方向	强度	来源	解读
融券趋势	未触发	🟢	+0.10	🌐东方财富	融券余额5日下降1.0%，空头回补
融资重仓股	触发	⚪	+0.00	🌐东方财富	融资余额TOP20集中度13%，分布分散
融资余额趋势	未触发	🔴	-0.20	🌐东方财富	融资余额26008亿（MA20:26296亿，-1.1%），温和下降
融资融券比	未触发	⚪	+0.00	🌐东方财富	融资/融券比91.0，5日变化+0.2%，多空均衡
融资买入比	触发	🔴	-0.80	🌐东方财富	融资买入1669亿，估算买入比18%（≥15%），过度杠杆危险
融资类型分布	未触发	⚪	+0.00	🌐东方财富	融资类型单一（未知）
杠杆极端区间	触发	🔴	-0.90	🌐东方财富	融资余额26008亿超过P95（24601亿），买入比18%（≥15%），杠杆极端过热，系统性风险极高

融资综合评分: -0.367 | 触发信号: 3/7 | 看多: 1 | 看空: 3

融资融券宏观数据

融资余额: 26008 亿元
融券余额: 286 亿元
融资买入额: 1669 亿元

融资余额 TOP10

排名	代码	名称	行业	融资余额(亿)
1	601318.SH	中国平安	未知	353.2
2	300308.SZ	中际旭创	未知	312.8
3	300750.SZ	宁德时代	未知	240.1
4	300059.SZ	东方财富	未知	230.1
5	300502.SZ	新易盛	未知	194.1
6	600030.SH	中信证券	未知	180.2
7	603986.SH	兆易创新	未知	174.3
8	688256.SH	寒武纪	未知	173.7
9	600519.SH	贵州茅台	未知	170.3
10	300476.SZ	胜宏科技	未知	161.4

融资买入 TOP10

排名	代码	名称	行业	融资买入(亿)
1	300308.SZ	中际旭创	未知	15.5
2	603986.SH	兆易创新	未知	12.5
3	000977.SZ	浪潮信息	未知	12.5
4	300502.SZ	新易盛	未知	12.0
5	300394.SZ	天孚通信	未知	12.0
6	688825.SH	长鑫科技	未知	10.3
7	600150.SH	中国船舶	未知	10.0
8	600487.SH	亨通光电	未知	9.3
9	600176.SH	中国巨石	未知	9.3
10	300058.SZ	蓝色光标	未知	8.3

三、股指期货信号

指标	信号	方向	强度	来源	解读
期货基差	触发	🔴	-0.60	🌐新浪	期货贴水（-0.36%），3/3个指数贴水，情绪偏空 [CSI300:-0.23%、CSI500:-0.58%、SSE50:-0.27%]
持仓量趋势	触发	🔴	-0.70	🌐新浪	持仓量下降（-5.9%），3/3个指数减仓，资金撤离，偏空
基差持仓共振	触发	🔴	-0.84	🌐新浪	基差贴水+持仓增加共振：期货对冲压力有量能支撑，做空信号明确 (基差-0.60, 持仓-0.70)

期货综合评分: -0.579 | 触发信号: 3/3 | 看多: 0 | 看空: 3

期货数据摘要

CSI300: 收盘 4537.4 | 持仓 13万手
CSI500: 收盘 7608.0 | 持仓 15万手
SSE50: 收盘 2915.8 | 持仓 7万手

四、共振/背离分析

🔴 偏空共振

强度: -0.163

北向得分-0.16（2个看空信号），融资得分-0.37（3个看空信号）。外资与杠杆资金同步撤离，短期下行风险加大。

五、量价确认

指标	信号	方向	强度	来源	解读
指数动量	未触发	⚪	+0.00	🌐东方财富	缺少CSI300数据
波动率区间	未触发	⚪	+0.00	🌐东方财富	缺少CSI300数据

量价综合评分: +0.000 | 触发信号: 0/2 | 看多: 0 | 看空: 0

六、微观结构信号

指标	信号	方向	强度	来源	解读
涨跌比	未触发	⚪	+0.00	🌐东方财富	上涨2377家/下跌2288家，涨跌均衡（广度1.0）
指数量能趋势	未触发	⚪	+0.00	🌐新浪	指数量能1.0倍于MA20（正常），方向↓
成交额趋势	未触发	⚪	+0.00	CSI300指数成交	全市场成交额1.0倍于MA20（正常），方向↓（CSI300指数成交量（替代））
涨跌停统计	未触发	⚪	+0.00	🌐AK实时	涨跌停数据API返回为空
主力资金流向	未触发	⚪	+0.00	🌐东方财富	主力资金数据API不可用
龙虎榜活跃度	未触发	⚪	+0.00	🌐东方财富	无交易日期，跳过龙虎榜检测
新高新低	未触发	⚪	+0.00	🌐东方财富	20日新高561只/新低304只，60日新高290只/新低38只，市场广度中性

微观结构综合评分: +0.000 | 触发信号: 0/7 | 看多: 0 | 看空: 0

七、综合情绪评估

综合评分: 36/100 (D)

评估: 中性偏空 — 资金面中性偏空（36分），整体偏空，注意风险控制

资金面偏空，建议降低风险暴露、检查持仓集中度；可关注对冲工具（如股指期货空头、反向ETF）的机会
融资信号偏冷——杠杆资金持续收缩，市场风险偏好低迷
期货基差偏空——期指贴水扩大，对冲成本和套保需求上升

风险惩罚: 0%

分项得分

维度	得分	说明
北向资金	-0.163	1/7 信号触发
融资融券	-0.367	3/7 信号触发
股指期货	-0.579	3/3 信号触发
量价确认	+0.000	0/2 信号触发
微观结构	+0.000	0/4 信号触发
共振背离	-0.049	1/4 模式触发
综合	36/100	D

八、历史对比

*无历史数据可比（未找到前一交易日的报告）*

九、AI 宏观研判

*⚠️ LLM 分析异常（error）*

（LLM 分析不可用: No module named 'anthropic'）

十、板块资金流向

A股行业分布 (共1个行业):

行业	上市公司数
未知	3525

*注: 个股融资明细可用（见上方 TOP10），但行业中性排名不可用——免费源行业分类均为「未知」。*

十一、综合风险评估

风险等级: ★★★☆☆ (3/5 — 中风险)

风险得分: 60/100

风险因子分解

因子	权重	得分	说明
看空信号比例	35%	86%	触发信号中看空信号占比
看空信号强度	25%	100%	看空信号强度归一化
共振背离风险	20%	25%	看空共振/背离模式触发比
融资买入热度	20%	0%	融资买入占比过热程度

触发风险信号

[市场流向] 沪股通+深股通相关指数双双下跌（-0.30%/-0.79%），市场偏空
[融资买入比] 融资买入1669亿，估算买入比18%（≥15%），过度杠杆危险
[杠杆极端区间] 融资余额26008亿超过P95（24601亿），买入比18%（≥15%），杠杆极端过热，系统性风险极高
[期货基差] 期货贴水（-0.36%），3/3个指数贴水，情绪偏空 [CSI300:-0.23%、CSI500:-0.58%、SSE50:-0.27%]
[持仓量趋势] 持仓量下降（-5.9%），3/3个指数减仓，资金撤离，偏空
[基差持仓共振] 基差贴水+持仓增加共振：期货对冲压力有量能支撑，做空信号明确 (基差-0.60, 持仓-0.70)

十二、数据溯源

数据类别	数据源	状态
北向资金汇总	无数据	✅
融资融券明细	东方财富 (实时)	✅
融资融券宏观	东方财富 (实时)	✅
股票信息	Pandadata (实时)	✅
申万行业分类	不可用	⚠️
股指期货	sina_eastmoney	✅
量价确认	CSI300指数 (北向数据)	✅
微观结构	北向+期货+融资数据	✅

*报告由 skill-northbound-margin-monitor 自动生成 | 2026-09-07T15:27:17.600486*

数据来源：全部免费源（东财 datacenter RPTA_WEB_RZRQ_GGMX 两融个股 / 东财 push2 北向+主力 / 新浪期指 / Pandadata shim 股票信息）· 北向净额 2024-08 起停披露（市场流向用 CSI300 代理，已标注）· 两融个股榜已剔除非正股（ETF/基金/B股）· skill-northbound-margin-monitor 工作副本运行，validate_report.py 校验通过，技能仓库零修改 · 仅供参考，不构成投资建议